近日,全國首個被批准破産的農信社——河北省肅寧縣尚村農信社破産案正式進入司法程序,該案受到社會的熱切關注。隨著利率市場化的推進,銀行業前進的道路充滿了變數,存款保險制度顯得迫在眉睫。利率市場化是經濟發展的必然趨勢,無法阻擋。在利率市場化的過程中,總是繞不開存款保險制度。央行在近期的《2012年中國金融穩定報告》中表示,在借鑒國際金融危機中各國風險處置經驗基礎上,推進建立存款保險制度,積極推動建立市場化的退出機制,先後多次完善存款保險制度設計方案,目前我國推出存款保險制度的時機已基本成熟。存款保險制度,這一在中國醞釀了近20載的制度的實行或將不遠。

　　存款保險制度的核心在於通過建立市場化的風險補償機制,合理分攤因金融機構倒閉而産生的財務損失。存款保險制度的建立,可有效應對利率市場化帶來的衝擊,以市場化的金融保障制度來保障儲戶利益。

　　推動利率市場化改革,必將對目前的銀行利差收入帶來壓力,並考驗著商業銀行的抵禦風險能力和風險定價能力,同時也給小銀行帶來更大的經營壓力。在未來利率市場化的競爭中,小銀行被淘汰甚至破産都是有可能的。尤其是作為農村金融主力軍的農村信用社和村鎮銀行,首先目前的經營狀況不容樂觀,天然存在著農産品價格波動風險本身較大,受自然災害的影響也大,真正涉農的業務風險一直居高不下。其次,經營管理成本偏高,還有就是體制問題,內部控制和外部干預情況比較嚴重,經營者習慣把自己當作機構的所有者。

　　我們認為,雖然尚村信用社只是一個個案,但卻開啟了中國銀行業破産的先河,從另一個方面也凸顯建立商業銀行退出機制和推出存款保險制度的迫切性。

　　我國銀行業至今之所以沒有建立存款保險機制,主要是監管部門沒有形成共識,僅僅看到金融機構眼前豐厚的利潤,擔心如果提取銀行利潤過多會影響其業績。其實,在市場競爭中,銀行業金融機構出現破産是不可避免的。如果破産,其面臨的最大問題是居民儲蓄的安全。目前實行的是對儲戶利益最大化保護,由政府來“埋單”,地方向中央借錢,由央行發放專向再貸款,最後完成賠付。隨著利率市場化逐步推進,一些金融機構可能以政府“埋單”為保障,在定價時不考慮風險,如此便容易形成惡性競爭,這並不是利率市場化的初衷。

　　利率市場化是深化利率市場化改革的方向,也是金融改革推進的重要戰略,未來必須由政府的“隱形擔保”演變為明確的退出機制。經營不善的就應該明確地讓它退出,退出就應該考慮到儲戶的利益保障,這才是利率市場化的優勝劣汰。