年近半百的香港證券專業學會（MHKSI）行政總裁黃兆勳最近參加了一場考試，從考場出來時，他開心得像個孩子。“考試有個技巧，就是書後面的注意事項一定要背熟。”

　　這是香港去年才引入的國際私人財富管理資格認證（CIWM）。合格者，除了在香港，還可以在瑞士、德國、意大利、盧森堡、法國和英國執業。眾所週知，英國倫敦是世界金融中心，歐洲最大的證券和外匯交易市場，意大利羅馬是世界第二大債券交易中心，瑞士擁有最發達的私人銀行體系，而全世界80%的公募基金都在盧森堡註冊。

　　“半路出家”的黃兆勳做過5年的私人銀行高管，而其現在任職的MHKSI又是香港屈指可數的可以考核證券從業人員的機構。MHKSI的名譽主席史美倫曾任中國證監會副主席，其2200個個人會員，平均年齡48歲，其中30%以上為公司高管。

　　香港市場上有兩個牌是比較有名的，一個是“4號牌”，證券業人士在持有“4號牌”的前提下才能為客戶提供證券意見；還有一個是“8號牌”，如果你想為客戶提供融資融券業務，必須持有“8號牌”。不過，之後又有兩個新牌亮相，一個是“5號牌”，持有者可以提供期貨合約服務，一個是“10號牌”，可以提供信貸評級。

　　説起信貸評級，是前年才開發的新業務，因為現在香港市場上的人民幣“點心債”很熱門，在賣債券之前，評級機構需要給債券“打分”，分數高的購買者才放心。據説，現在以最高分通過“10號牌”考核的是來自中信投的一位人士，中信投和大公是香港市場上兩家來自內地的評級機構。

　　不過，CIWM的認證資格更高，持有“4號牌”是最起碼的要求，但遠遠不夠。迄今，香港只發出20多個CIWM認證。

　　實際上，CIWM所代表的私人財富管理是比投資銀行家（IBANKER）更令人羨慕的職業。作為國際金融中心的香港，現在只有1500—2000個私人銀行經理，其中不少是從銀行其他部門抽調而來。一般來説，一般的銀行客戶經理平均需要管理300個客戶，而私人銀行經理只需要管理20個客戶。

　　這是因為，香港對私人銀行客戶的資金要求比歐洲還高。按照慣例，銀行可分為三類，一類是大眾銀行，客戶資金不限，第二類是貴賓銀行，客戶資金10萬美元以上，第三類是私人銀行，可投資資金在100萬美元以上。而香港大型銀行匯豐對私人銀行的要求是，起點金額300萬美元。

　　在一些頂級的香港私人銀行，門檻甚至高達3000萬美元。

　　背後，是日益驚人的財富轉移。歐洲的私人財富基金，100多年來一直位居世界前列，但是去年卻第一次被亞洲的私人財富基金超越，數據顯示，亞洲去年的私人財富基金總額高達10.8萬億美元，高於歐洲5000億美元。

　　但是，要想在亞洲私人財富市場分一杯羹卻不容易。大型銀行法巴發給客戶的一份研究報告稱，與歐洲私人銀行客戶相比，亞洲客戶似乎更在乎回報率，因為不少亞洲客戶的財富是近幾十年通過能源業、製造業等實業積累，對資金利用率敏感。相反歐洲不少客戶的資金來自家族的長期積累，比較關注資産的穩定和保值。

　　“這顯然對私人銀行經理要求更高。”黃兆勳説。