金融視點

　　按照人的平均預期壽命80歲，男性60歲退休、女性55歲退休來推算，為退休後積攢20年~25年的“養老錢”是必要的。那麼，對於那些20年後面臨退休的70後、80後來説，需要多少錢可以獲得基本的養老保障？以張先生為例，現年35歲，計劃55歲退休，如何做好夫妻倆退休後30年的生活安排。假定，當前月均消費2000元，年通脹率5%，經理財人士計算，需要儲備大約167萬元，才能完全保證55歲退休後，未來30年的生活質量。

　　退休金儲備方案：

　　1.通過儲蓄累積資金。

　　儲蓄是補充養老最重要的方面，可以通過儲蓄來進一步緩解老年時的財務壓力。雖然儲蓄利率較低，但由於其安全可靠，被很多保守型投資者看作是資産的避風港，也是最常見的養老方式。

　　2.定期定額累積資金，如個人設置基金定額投資、個人年金值累積。

　　對於普通市民籌備養老金來説，選擇基金定投是不錯的方式，不過在選擇基金上要根據自己的年齡選擇不同的基金。舉例説明：如果你還有20年的時間準備養老資金，那建議把其分成前一個10年和後兩個5年，前10年可以選擇高風險的偏股型基金進行基金定投，第一個5年建議選擇股債平衡型基金來投資，而第二個5年，應以低風險的債券基金或保本型基金為主。

　　此外，對於中國家庭來説，擁有房産十分必要，實際上在年輕時買房是一個非常好的養老準備，以房養老在未來將越來越成為一種可能。

　　3.補充個人養老保險，通過商業保險進行補充。

　　社保是最常用的養老金補充方式，但其屬於中長期規劃，不宜退保，否則將可能損失高額手續費。

　　除社保外，建議用商業養老保險作為補充。值得注意的是，商業養老保險屬於中長期規劃，不宜退保，否則將可能損失高額手續費；其也分很多類型：傳統型、分紅型、投資連結險、萬能型壽險。如投資連結險屬於風險較大的品種，收益與風險並存。

　　4.合理安排風險資産的投資組合，根據市場行情變化，適時調整組合比例。

　　比如市場向上趨勢明顯時，可以考慮加大風險品種的投資權重，以提高綜合收益，市場穩固盤整時期，可以選擇靈活或週期性投資品種，如基金市場的混合類基金等等。

　　總之，養老金儲備原則為：養老金儲備是剛性需求，因此該項投資不能激進、需以穩健為主，儲備上，既要考慮儲備品種的多元化，更要綜合考慮資金的安全性和收益性，儲備準備越早越好。 張世豪