美錦能源(000723)今日公佈重大資産重組預案，公司將以非公開發行方式購買大股東等所持有的167.05億元的焦化資産。美錦能源曾因明星基金經理王亞偉的青睞而備受關注，去年年初華夏係三隻基金重倉該股，然而在去年三季報中已有兩隻減持退出了十大流通股東名單。

　　公告顯示，美錦能源此次合計發行不超過11.24億股，交易標的資産的預估值合計為167.05億元。其中，美錦能源向美錦集團、姚俊傑、張潔定向發行累計不超過8.39億股購買資産，發行價格為每股16.25元。與此同時，非公開發行募集配套資金不超過交易總金額167.05億元的25%，即不超過41.76億元，發行價格採用詢價方式確定、每股不低於14.63元，向特定投資者發行不超過2.85億股。

　　美錦能源表示，此次交易將注入焦炭産能340萬噸/年，將使公司的焦炭産能提高到420萬噸/年，成為中國最大的獨立焦化上市公司之一。同時，美錦集團將持有的符合注入條件的煤炭資産注入美錦能源，美錦能源的煤炭資源保有儲量達到6.78億噸，完全達産後合計煤炭産能480萬噸/年，實現煤焦一體化。

　　預案顯示，美錦能源以非公開發行股份的方式購買美錦集團持有的錦富煤業82.11%的股權、東于煤業100%的股權、汾西太岳76.96 %的股權以及證號為清國用(2001)字第00048號的國有土地使用權一宗，購買姚俊傑持有的錦富煤業8.95%的股權、張潔持有的錦富煤業8.94%的股權。上述資産的預估值合計約為136.24億元，姚俊傑為美錦集團股東、總裁、董事，姚俊傑與張潔係夫妻關係，張潔為美錦集團控股子公司職員。此外，配套融資所募集資金擬用於購買美錦集團持有的美錦煤焦化100%的股權、天津美錦100%的股權以及大連美錦100%的股權，剩餘金額擬用於補充流動資金。

　　此次重大資産重組前美錦集團直接持有美錦能源29.73%的股份，為美錦能源控股股東。重組完成後，美錦集團及其關聯人預計將持有美錦能源69.68%的股份。 美錦集團及其實際控制人承諾，擬注入的煤炭資産未實現盈利預測將採取補償措施，並表示其持有的尚不具備註入條件的其他煤炭類資産將在條件成熟且美錦集團及其實際控制人仍持有該等煤炭類資産時選擇適當時機和方式注入美錦能源。

　　值得注意的是，相對於此次注入標的資産的賬面價值而言，預估值增值較大。其中，錦富煤業100%股權的預估值為46.63億元、東于煤業100%股權的預估值為39.86億元、汾西太岳76.96%股權的預估值為49.44億元。而從預案來看，錦富煤業、東于煤業賬面價值均為2億元。對此，美錦能源表示，主要原因是採礦權預估增值較大。截至預案出具日，上述煤礦均處於基建期間，部分交易標的存在相關許可、證照無法或未能按時取得、或未能如期延續的風險。

　　美錦能源2011年一季報前十大流通股東名單之中，華夏紅利、華夏大盤、華夏策略三隻華夏係基金齊聚，分別以99萬股、46萬股、57萬股持股進駐美錦能源十大流通股東。而等到美錦能源披露2011年三季報時，僅剩下華夏紅利以88萬股堅守美錦能源，華夏大盤、華夏策略均減持退出十大流通股東名單。記者 張珈