央行日前發佈的《2011年金融機構貸款投向統計報告》顯示，去年12月末保障性住房開發貸款餘額3499億元，全年累計增加1751億元，佔同期房産開發貸款增量的50.1%，比年初水平提高31.7個百分點。保障性住房開發貸款增量佔比逐步提高，表明信貸資源進一步向保障房建設傾斜。

　　加大保障性住房建設力度，改善城市低收入居民的居住條件，促進房地産市場健康發展，是我國政府進一步加強民生建設的重要舉措。不過，保障性住房建設的任務重，資金需求量大，需要多方籌措資金。“十二五”規劃目標是通過新建3600萬套保障房，到“十二五”期末使保障房的覆蓋面達到20%。根據測算，這需要建設資金約5.1萬億元，需要通過地方政府及保障房建設企業自籌、金融機構貸款解決3萬億元資金。

　　為了促進社會和諧穩定、加快建設保障性安居工程，央行和銀監會相繼出臺了經濟適用房貸款管理辦法、棚戶區改造貸款管理辦法、公租房金融服務的通知等相關文件，號召商業銀行作為社會建設的主要力量，積極響應黨中央的號召，為國計民生的重大工程貢獻力量，在風險可控的原則下優先給予貸款支持。

　　近年來，多家商業銀行也適時調整有關信貸政策，從借款主體、擔保方式、區域發展等方面實施差別化信貸政策。工行、建行等大型商業銀行在貸款規模上積極向保障性住房安居工程項目傾斜，優先滿足保障性住房項目建設的融資需求。股份制商業銀行也在積極採取行動，去年以來，華夏銀行、中信銀行等紛紛與北京市保障性住房建設投資中心簽訂了戰略合作協議，為北京市保障性住房建設投資中心提供綜合授信安排。從保障性住房建設加快推進以來，銀行貸款已成為保障房建設資金的首要來源。同時，商業銀行發揮綜合業務優勢，為保障性住房建設提供綜合化金融服務，成為保障性住房建設的主要金融服務機構。

　　需要指出的是，目前商業銀行開展保障房金融業務仍存在著一些不足和困難。首先保障房建設項目利潤率比其他商品房項目低，不能支付過高的利息，商業銀行在目前信貸資源偏緊的情況下，傾向於將信貸投放給能獲得較高綜合回報的項目。其次，有些保障房開發項目存在抵押擔保不足和貸款期限過長的問題，這就對商業銀行風險管理水平提出更高的要求。再次，有的保障房項目運作機制和盈利模式還不清晰，可能會影響貸款本息正常收回。

　　保障性住房建設是一個系統工程，涉及諸多領域諸多部門，只有統籌協調形成合力，才能更好地推進該項工作的順利展開。因此，需出臺一些鼓勵政策，激勵商業銀行主動發放保障性住房貸款，商業銀行也應進一步加強風險防範，實行差別化政策，注重創新信貸方案，提供綜合化金融服務。