兔年收官之際，股指期貨創出上市以來的三項紀錄。昨日，期指總成交量達512318手，總持倉達59970手，均創出期指上市以來的新高，連續合約IF1201以收盤價計算，單日漲幅達5.76%，也創出了期指上市以來的單日最大漲幅。業內人士分析，期指巨陽收復了近期失地並創出反彈新高，説明近期市場多頭氛圍明顯增強。昨日持倉量的增加為多頭主導，增量資金為反彈持續留下了想象空間，多頭依然暫時保持優勢。值得注意的是，反彈的爆發力讓空頭快速在IF1201合約上撤退，開始大舉加倉轉戰IF1202合約。目前，多空各自加大佈局激烈對峙，一場大戰又將上演。

　　多頭跑步進場

　　截至17日收盤，將於本週五交割的主力合約IF1201報收2487.4點，較上一交易日結算價大漲120.8點，漲幅為5.10%，持倉減少8701手至19261手；IF1202合約報收2512.2點，大漲136.6點，漲幅為5.75%；IF1203合約報收2521.8點，大漲139點，漲幅為5.83%；IF1206合約報收2535.2點，大漲136點，漲幅為5.67%。

　　昨日，期指成交創出天量達到512318手。“成交量這麼大，是被價格逼出來的”，東方證券高子劍認為，價格大漲使得期指空頭在1201合約走得很急，但多頭在1202合約入場很急。16日2月與1月合約之間價差才為7.4點，17日迅速擴大至24.8點，正是多頭較強的入場意願使得價差放大。

　　從持倉量來看，期指總持倉昨日增加4760手至59970手，持倉再創新高。中證期貨研究所副總經理劉賓認為，持倉量再創新高，説明資金大量流入，這助推了市場的反彈。

　　具體而言，據中金所17日公佈的持倉數據顯示，主力合約1201前20席位空頭大幅減持6376手至16497手，多頭減持4479手至13917手；下月合約前20席位多頭增持11020手至22336手，空頭大幅增持12153手至26464手。

　　雖然有移倉因素，但依然可以看出多頭昨日加大了在IF1202合約上的佈局，前20位多頭主力中，除信達期貨席位小幅減持25手外，其餘席位全部增持多單。並且，一線主力增持力度較大，排名前三的國泰君安期貨、華泰長城期貨、光大期貨席位增持多單均在1000手之上，而前十名中其餘席位增持多單也大多在500手之上。

　　劉賓認為，目前期指市場多頭氛圍明顯增強，氣勢如虹的漲勢再度顯示了反彈的爆發力。

　　空頭伺機反撲

　　雖然昨日期指大幅反彈，空頭從近月合約IF1201匆忙撤退，但是在IF1202合約空頭主力加倉明顯，前20位無一例外地選擇了增持空單。

　　排名空頭前五位的中證期貨、廣發期貨、國泰君安、海通期貨、華泰長城期貨席位均大舉增持空單，分別為2199手、1635手、1554手、663手、1152手，而排名第七位的上海東證期貨席位也增持空單900手。其中一直有空頭風向標的中證期貨席位持有IF1202合約空單6476手，該席位目前在1月、2月合約上的總空單數已經超過1萬手，並且凈空單也高達7419手。

　　業內人士分析，應該注意期指在急漲之後可能出現的回調。劉賓認為，期指2500點上方也是2011年10月的整理區域，預計會形成一定阻力。海通期貨分析師王娟也建議不應追漲，應耐心等待回調介入的機會。記者 熊鋒

　　持多單排名 持空單排名

　　名次 會員 持多單量 比上交易日增減 名次 會員 持空單量 比上交易日增減