王先生家庭年收入約為27.8萬元兒子留學加拿大，每年花13萬元擁有四套房子，三套用於出租

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　　基本情況

　　王先生今年55歲，在一家國有企業擔任管理職位，月收入約10000元，年終獎約2萬元；太太每月收入7000元，但將於明年初退休，預計退休後退休金為2000元左右；兩人單位均購買了五險一金。兒子目前在加拿大留學，由於成績較為優異，取得了一定獎學金，目前每年生活費以及學費大約為2萬加元(約13萬人民幣).

　　目前王先生資産構成為定期存款30萬元，活期約5萬元。此外，在20032006年房價較低的時候購入四套房子，均為全款付清。目前自住一套，估計價格為100萬左右，三套出租，租金每套約1500元，目前每套市價約60萬元。有一輛家庭用凱越轎車，已使用9年，目前二手車價格大約在4萬左右。

　　夫妻兩人每月開支約在7000元左右，每年旅行費用大約3萬元；雙方父母均健在，有一定退休工資，但每月向每位老人補助500元，加上過年過節禮品等，年支出約為3萬元左右。

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　　理財需求

　　1、王太太即將退休，王先生也將在5年後退休，夫妻兩人想準備較多退休金，儘量使退休後生活維持高質量不變。

　　2、兒子目前讀大四，有在加拿大繼續讀研究生的打算，希望為兒子準備約40萬人民幣的留學經費(平均每年約13萬元).

　　3、想要在明年初更換一輛約25萬元左右的轎車。

　　4、定期存款利率太低，物價上漲太快，希望能合理安排資金，做一定的理財産品投資，確保資産保值增值。

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　　財務分析

　　王先生目前處於家庭的穩定期，有一定定期存款以及4套自置房，無房屋按揭等還款壓力，是一個“零負債”家庭(見附表一)。目前王先生家庭年收入約為27.8萬元，支出約為27.4萬元，基本實現收支平衡，家庭財務較為健康(見附表二)。但由於王太太將於明年退休，收入會有一定幅度降低，但是換新車的費用支出還會上升，加上孩子不小的一筆留學費，家庭凈收入加上存款將所剩無幾(見附表三)。鋻於王先生家庭資産大部分集中于不動産，流動性資産偏少，建議王先生首先應該考慮解決家庭資産流動性不足的問題，考慮出售部分固定資産，調整固定資産、流動資産比例，增加銀行理財産品、基金等流動性資産，使家庭資産配置更為合理。

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　　理財建議

　　1。出售部分房産，解決家庭資産流動性不足問題。

　　目前王先生家庭資産絕大部分集中于房地産，目前國家房地産政策調控，風險升高，但王先生房屋購買時間較早，早已獲利頗豐。

　　與王先生溝通後，王先生表示退休以後打算在成都留一套房子自住，一套房子留給孩子結婚用即可，可以考慮出售部分房産的建議。

　　通過對王先生三套出租房附近房屋仲介機構調查了解到，由於三套房子購買時間較早，小區環境、地段配套等不太理想，加上近來房地産政策調控影響，房價有所下跌，此外按照一套住房月租1500元計算，一年租金收入為1.8萬，投資收益率僅為1.8萬/60萬=3%，低於同期定期存款利率(3.5%)，更大大低於部分銀行理財産品利率，因此出售房屋方案可行。

　　建議王先生將手中四套房屋的環境、地段配套等較差的兩套房屋出售，餘下的兩套一套自住，一套用於出租。出售的兩套房子按照目前市場價可以實現120萬元的收入。

　　2。合理規劃投資理財，減小通貨膨脹對資産的侵蝕。

　　王先生目前流動資産全集中于定期和活期存款上，建議流動資産以及出售房屋所得共計155萬做短、中、長期的搭配投資，達到資産保值增值的目的。

　　(1)建議王先生保留5萬元活期存款，作為家庭緊急備用金；

　　(2)30萬元用於購買國債或定期存款，以取得固定收益，在緊急情況下可以取出，作為家庭第二備用金；

　　(3)餘下的120萬用於投資，投資策略應考慮長、短期結合，以增加投資收益，並最大限度保證資金安全。

　　短期産品：中國銀行每月都會滾動推出多款博弈類理財産品，期限從七天到六個月不等，屬於無風險固定收益類理財産品，該産品收益穩定可靠，安全性較高，投資收益穩健，通常高於同期存款利率。年化收益率在4%左右，建議王先生可以將計劃購車的部分款項購買此類理財産品。

　　中長期産品：目前中國銀行會不定期推出信託類理財産品，起點金額為10萬的一年期産品利率大約在5%左右，起點較高的一年期信託産品收益率大約在7%左右。這一類産品風險中等，收益適中。

　　此外，建議王先生將部分資金投資開放式基金，可以選擇過往業績較好的基金來做一個中長期投資。

　　(4)由於今年通貨膨脹率較高，作為長期抵禦通貨膨脹的投資工具，黃金凸顯出特殊的魅力。目前中行推出的關於黃金的産品有紙黃金、投資金和具有一定收藏價值的工藝金。建議王先生根據自身喜好持有一定黃金，約佔家庭總資産的10%，以抵禦通脹。

　　(5)王先生及太太單位都購買了五險一金以及一定補充保險，保障較為全面，因此建議購買集保障、儲蓄、投資三種功能為一體的分紅保險或分紅型養老保險，這種保險除了基本的保險功能外，還能根據保險公司的經營成果派發紅利，達到投資、保障兩不誤的目的。此外，由於兒子在國外讀書，建議可以為兒子投保一定的意外保險。

　　理財師：岳晨中國銀行錦江支行客戶經理、AFP執業者