銀監會新規有望破解小企業融資難

　　本報記者 李會報道

　　在資金鏈斷裂導致多地爆發中小企業倒閉潮的嚴峻形勢下，曾經反復被提及的小企業貸款難問題，日前又被重新提起。

　　日前，銀監會下發了《關於支持商業銀行進一步改進小企業金融服務的通知》(以下簡稱《通知》)，重點對單戶金額500萬元(含)以下的小企業貸款加大支持力度。

　　業內人士指出，此次《通知》的亮點在於，其提及的措施更多地運用了市場化的手段，將銀行與中小企業的利益捆綁在了一起，將有效激發銀行的積極性，中小企業貸款難可望得到一定程度的紓解。

　　緩解小企業貸款難已經提了很多年，措施出臺過很多，但效果並不明顯。而今年多地中小企業倒閉潮正是這一大問題的集中體現。

　　全國工商聯近日調查顯示，江浙等16省中小企業目前經營困難，生存狀況“比2008年金融危機還要艱難”。其中，長三角地區更是出現大量企業停工、半停工局面。而原因是融資難、稅賦高、生産成本不斷增加。中小企業數量龐大的長三角地區，目前已出現大量企業停工、半停工局面。

　　中小企業融資難被迫再次擺上桌面。最新的有力措施終於出臺，重要的是，這次措施的效果被業內人士一致看好。

　　《通知》共十條，主要內容包括：一是優先受理和審核小企業金融服務市場準入事項的有關申請。二是在滿足審慎監管要求的條件下，優先支持其發行專項用於小企業貸款的金融債，其發行金融債所對應的單戶500萬元(含)以下的小企業貸款可不納入存貸比考核範圍。三是在巴塞爾新資本協議的基礎上，對於運用內部評級法計算資本充足率的商業銀行，允許其將單戶500萬元(含)以下的小企業貸款視同零售貸款處理；未使用內部評級法計算資本充足率的商業銀行，對於單戶500萬元(含)以下的小企業貸款在滿足一定前提下，可視為零售貸款。四是對小企業不良貸款比率實行差異化考核，適當提高小企業不良貸款比率容忍度。

　　“要説與之前措施的明顯不同，就是這次把500萬元以下的風險權重調低了。”華創證券銀行業研究員王榮向《中國産經新聞》記者指出，這將是對商業銀行真正起作用的內在刺激，銀行貸款消耗資本變小了。

　　目前我國商業銀行對於普通公司類貸款的一般風險權重計量為100%，零售貸款(參照個人住房按揭貸款)的一般風險權重計量為50%，計算資本充足率時小企業貸款如果視同於零售貸款處理將降低小企業貸款50%的風險權重，從而緩解銀行的資本金壓力。

　　國金證券分析師陳建剛則指出，該政策的實施，發行金融債所對應的小企業貸款不納入存貸比考核範圍，將緩解上市銀行日均存貸比考核壓力。

　　政策雖好，但是收益的中小企業將有多大規模呢？

　　數據顯示，截至2010年底，我國銀行業金融機構小企業貸款餘額7.5萬億元，金融機構本外幣信貸餘額50.92萬億，小企業貸款佔比僅為14.72%。

　　按照我國政府統計部門規定的企業規模劃分標準，小型企業指人數300以下、年銷售額3000萬元以下、資産總額4000萬元以下的企業。

　　王榮表示，這些企業之中還有不少是超過500萬元的貸款，如此看來，收益企業的規模應該比14.72%這個比例還要低，“規模也許並不大”。