401k計劃也稱401K條款，401k計劃始於20世紀80年代初，是一種由僱員、僱主共同繳費建 立起來的完全基金式的養老保險制度，是指美國1978年《國內稅收法》新增的第401條k項條款 的規定，1979年得到法律認可，1981年又追加了實施規則，20世紀90年代迅速發展，逐漸取代 了傳統的社會保障體系，成為美國諸多僱主首選的社會保障計劃。適用於私人盈利性公司。

　　按該計劃，企業為員工設立專門的401K賬戶，員工每月從其工資中拿出一定比例的資金存 入養老金賬戶，而企業一般也按一定的比例 (不能超過員工存入的數額)往這一賬戶存入相應資 金。與此同時，企業向員工提供3到4種不同的證券組合投資計劃。員工可任選一種進行投資。 員工退休時，可以選擇一次性領取、分期領取和轉為存款等方式使用。

　　401k計劃主要內容

　　401k計劃是一種繳費確定型(DC)計劃，實行個人賬戶積累制，其建立需符合一定條件。 401k計劃由僱員和僱主共同繳費，繳費和投資收益免稅，只在領取時徵收個人所得稅。僱員退 休後養老金的領取金額取決於繳費的多少和投資收益狀況。

　　401k計劃養老金領取條件是：年滿59.5歲；死亡或永久喪失工作能力；發生大於年收入 7.5%的醫療費用；55歲以後離職、下崗、被解雇或提前退休。一旦提前取款，將被徵收懲罰性 稅款，但允許借款和困難取款。僱員在年滿70.5歲時，必須開始從個人賬戶中取款，否則將對應 取款額徵稅50%，這一規定目的在於刺激退休者的當期消費，避免社會落入消費不足的陷阱。

　　401k計劃運營和投資

　　401k計劃運營的參與者包括：

　　1、發起人，通常是僱主；

　　2、受託人，由企業成立養老金理事會或選擇專業金融機構；

　　3、賬戶管理人，通常是金融機構；

　　4、投資管理人，通常是金融機構；

　　5、託管人，通常是銀行；

　　6、其他諮詢公司、會計機構等。其中，扮演主要角色的是共同基金、壽險公司、銀行和證 券公司等金融機構。

　　401k計劃資金可以投資于股票、基金、年金保險、債券、專項定期存款等金融産品，僱員 可以自主選擇養老金的投資方式。與DB(給付確定型)計劃相反，其投資風險由僱員承擔。通 常，美國大公司的僱員更願意購買自己公司的股票。