經濟觀察網 記者 張勇

　　海通證券H股全球發售于2012年4月20日正式收官。根據公司公告，此次發行最終以10.60港元定價，高於發售價區間下限，公司H股預計將於4月27日開始在香港聯交所主板上市交易。

　　海通證券此次全球發售共計12.294億股H股，並授予主承銷商不超過上述發行的H股股數15%的超額配售權。即使不考慮超額配售部分，海通證券此次H股全球發售的募集資金總規模亦超過130億港元，約合16.8億美元（約106億元人民幣），為去年底以來全球集資額最大的新股IPO。若超額配售權得以全部行使，募集資金總規模將達150億港元，約合19.3億美元（約122億元人民幣），將超過中信證券H股發行募集資金總規模，成為香港歷史上最大的一宗證券公司上市項目。

　　海通證券此次H股發行髮式為香港公開發行及國際配售，其中5%為香港公開發售，95%為國際配售，均獲得了投資者的積極響應。公開發售部分共獲得近19億港元的認購申請，相當於超額認購約1.8倍；國際配售部分則獲得近4倍的超額認購。從投資者結構來看，國際配售部分共引進11位基礎投資者認購5.77億美元（約45億港元），此外還獲得中國人壽、中國平安、新加坡政府投資公司（GIC）、Capital World、富達基金等重量級投資機構以主要投資者身份認購，充分反映了國際長線投資者對於海通證券投資價值的認可。

　　此次發行的成功，是在歐美經濟復蘇勢頭疲弱、西班牙等歐洲國家債務危機出現反復、國際金融市場動蕩不安等諸多不利條件下取得，從而更加充分的體現出國際投資者對於中國證券行業深化改革、創新發展，特別是中國證監會主席郭樹清主導推動的監管創新大背景下，證券行業加速發展前景的高度認可。

　　與此同時，海通證券作為一家植根于上海的大型券商，此次發行取得的成功，也表明了國際投資者對於上海國際金融中心發展前景的充分看好。

　　此次發行路演過程中，國際投資者在充分肯定公司“資本實力和業務規模市場領先、營業佈局以及客戶基礎雄厚、創新業務行業領先、海外業務平臺成熟”等投資亮點的同時，對於公司“堅持以客戶為中心，以創新和國際化作為主要手段，專注發展經紀、投行、資産管理等核心金融仲介服務，持續強化風險管理、信息技術、研究以及人力資源等支撐體系，致力於成為國內一流、國際知名、以證券為核心的金融服務集團”的發展戰略給予了高度認同，對於公司成熟穩定的管理層團隊、穩健的公司治理、有效的風險管理和內部監控體系給予了高度評價。

　　海通證券相關人士認為，本次發行的圓滿成功，必將有利於海通證券加快做強做大，提升綜合競爭力，從而更好的發揮資本市場仲介作用，服務實體經濟轉型發展以及上海國際金融中心建設。