在加快銀行業改革的過程中，以適度減速換取行業的平穩運行增長十分必要。業內人士認為，未來商業銀行業績增速將有所降低。

　　從宏觀環境看，中國銀行業能否健康平穩發展，關鍵取決於中國經濟能否持續增長。利好的一面是，未來20年-30年，支撐中國經濟增長的因素並沒有發生根本改變。中國經濟還會持續增長很多年，銀行業發展面臨的整體外部環境也不會發生變化。

　　但客觀上由於前期的高增長累積的基數較大，未來不大可能出現30%以上的持續高增長。更重要的是，在高速增長的背後，商業銀行發展也累積了一系列風險。一方面，銀行業改革仍然需要深入推進；另一方面，在金融危機中暴露的一些問題，例如大量投放信貸導致的資産質量隱憂、地方融資平臺貸款、房地産貸款等，無不牽一髮而動全身，需要持續關注。

　　當前影響中國銀行業發展的一些長短期因素交織，需要堅定不移地加快改革步伐。改革在較好的宏觀環境下往往容易推進，抓住有利的時間窗口很有必要。未來中國經濟的增速將有所降低，資本流入的速度也將減緩，金融體系運行的風險可能增加。隨著金融機構資産規模日益龐大，未來如果出現風險，政府或將難以“兜底”。當前雖然經濟增速有所減緩，但整體而言依然較好，國家財政收入增長較快，處於宏觀條件較好的時期，此時加快改革對未來防範不確定風險較為有利。當然，改革也可能會使銀行業發展適當減速。

　　當前銀行業發展面臨兩大考驗：一是再融資難題。近年來，出於構建宏觀審慎管理框架的需要，中國銀行業引入巴塞爾協議。銀行業在大規模放貸之後，資本金不足成為普遍面臨的難題。“水多了加面，面多了加水”，銀行業始終走不出再融資泥潭。今年年初，有報道稱中國銀監會計劃推遲實施《巴塞爾協議III》對銀行資本的要求。新資本要求有所放鬆，降低了對商業銀行資本金的壓力，但商業銀行的再融資壓力依然較大。有機構測算，預計今年商業銀行的潛在融資需求仍有千億元左右。

　　日前，匯金公司宣佈擬支持再度下調工、中、建分紅比例5個百分點。這一舉措有利於在一定程度上緩解這三大行的再融資壓力，也意味著三家銀行面對的放貸約束條件有所放鬆。如果三家銀行借此加大貸款投放力度，那再融資依舊難以避免。在滿足實體經濟資金需求、謀求利潤和強化風險約束、避免再融資給資本市場帶來沉重負擔之間，商業銀行需做出權衡。

　　二是推動利率市場化。這一改革已談論多年，有關部門也表示將堅定不移地推動利率市場化。但當前推進利率市場化面臨一些難題。此外，當前市場約束並不是十分有效，對存款人的隱性擔保還普遍存在，這又涉及到了存款保險制度需加速建立的問題。這一系列制度建設可能會影響到商業銀行的當期利潤。

　　總體而言，銀行業的發展走到了一個轉捩點。在推動銀行業發展的改革中，一方面需要做好頂層設計；另一方面，銀行業的減速或是必然。