蔣飛

　　“近期還會集中向媒體通報一批案件。”證監會一位人士日前對《第一財經日報》記者表示。而就在上週五，證監會少有地一次性向媒體通報了六起證券市場違法違規案件，其中包括一起有史以來最大規模的有組織操縱證券市場案。

　　郭樹清履新證監會主席僅僅一個半月，已經讓外界感受到了明顯的個人風格。他閱讀投資者來信，對於言之有理的意見和建議安排工作人員儘快回復。私募基金經理吳君亮日前就接到來自證監會辦公廳的電話，對方告知，郭樹清主席認為他翻譯的有關巴菲特分紅問題的文章很好，證監會鼓勵上市公司建立分紅的決策機制，讓投資者參與進來，但並不是“強制分紅”。

　　不過，市場的關注點很快就從分紅政策、創業板退市制度轉移到連續披露的一系列證券市場違法違規案件上來。“一方面要創新産品和完善市場制度，另一方面也要整肅好市場秩序，後者目前一段時間甚至更重要。”一位熟悉證監會監管工作的人士對記者表示。

　　“偷白菜”與內幕交易

　　12月1日，郭樹清在深圳出席第九屆中小企業融資論壇時發表了“白菜論”，被輿論熱議。他表示，現階段我國的內幕交易有兩種情況，有一部分人有目的地利用特殊地位和關係，謀取不正當利益；也有一部分人主觀意識不甚明確，沒有認識到這是與貪污、盜竊、欺詐性質相近的犯罪行為。

　　“小偷從菜市場偷一棵白菜，人們都會義憤填膺，但是若有人把手伸進成千上萬股民的錢包，卻常常不會引起人們的重視。這就是內幕交易的實質，也是防範和打擊這種犯罪活動的困難之所在。”郭樹清説，“我們要鄭重聲明，中國證監會對內幕交易和證券期貨犯罪始終堅持‘零容忍’的態度，發現一起堅決查處一起。”

　　郭樹清誠懇地請求社會各界，特別是投資者向證監會及時提供各類證券違法違規線索，積極配合調查；同時證監會將不斷創新監管手段，嚴懲操縱市場、欺詐上市、利益輸送、虛假披露等違法違規行為，維護好市場“三公”原則。

　　事實上，證監會一直以來保持了對證券違法犯罪案件的高壓態勢。根據上個月底的通報，證監會今年以來在各類案件線索核實的基礎上，共立案調查案件82起，其中內幕交易39起，市場操縱9起，上市公司信息披露違規10起。啟動非正式調查105起，其中內幕交易63起，市場操縱10起，上市公司信息披露違規14起。

　　然而新任主席特別的地方在於，他希望利用通過媒體輿論，加強重大案件的宣傳報道，一方面警示震懾違法犯罪分子，另一方面也教育投資者做好自我防範。同時，他還要求有關部門加快案件通報的速度和頻率，不斷向市場傳遞監管信號。

　　辦案人員與媒體記者“零距離”

　　郭樹清履新以來披露的第一起重大案件是對勝景山河IPO保薦機構平安證券兩名保薦代表人的處理。勝景山河由於招股書存在重大遺漏，最終被取消IPO審核。平安證券兩名保薦代表人因為沒有勤勉履職被撤銷保代資格，而平安證券和相關的律師事務所與會計師事務所也被出具警示函。

　　幾乎同時，證監會還通告了李旭利和許春茂兩名前公募基金從業人員的老鼠倉案件。李旭利曾任交銀施羅德基金投資決策委員會主席，後投奔私募行業，在市場中有相當大的影響力。這樣一位“公私”跨界的大佬落網，引起了市場廣泛關注。經查，李旭利在交銀施羅德任職期間，先於或者同期與其管理的基金買入和賣出兩隻股票，獲利1000萬元。

　　如果説上述案件還都是“陳年往事”，那麼並購重組委員會委員吳建敏的解聘則是在郭樹清履新後查辦的最新的重大案件。吳建敏的解聘緣于一份舉報信。今年11月中旬，證監會對吳建敏涉嫌違規持有所審核上市公司股票的問題進行立案調查，僅僅半個月時間就有了初步結果。12月1日證監會正式做出對吳建敏的處分決定之後，當天就組織媒體通氣會進行了通報。

　　證監會人士稱，這是證監會三大審核委員會首個違紀解聘案例。如果解聘後發現吳建敏存在其他違法違規行為，將根據有關規定依法做出相應處理。

　　而一週之後的12月9日，證監會又一次性向媒體通報了六起案件，其中廣東中恒信案是迄今為止最大規模的有組織操縱證券市場案；而山西美錦集團姚四俊案則是典型的上市公司重組方洩露內幕信息案。

　　為了深入介紹這兩起典型案例，證監會安排稽查總隊的辦案人員與包括本報記者在內的多家媒體記者零距離接觸，對案件的細節進行了細緻的解剖。

　　中恒信案的主要涉案人員薛書榮曾經有證券行業從業經歷，頭頂“中信證券華南區營銷總監”的頭銜。他利用自己在證券行業的資源，網絡了一批大戶幹起了有組織操縱市場的“新業務”。不同於以往集中資金優勢坐莊單只股票的做法，薛書榮操縱的股票多達552隻，獲利4.26億元。

　　據介紹，薛書榮等人利用廣東中恒信傳媒公司製作了大量薦股節目，聘用多家證券公司和證券投資諮詢公司的30多名專業分析師當“托”。同時斥資4000萬元在多家省級衛視購買時間段播出薦股節目。當然，所謂薦股只不過是包裝得很專業的“黑嘴”，節目播出之前，他們已經提前佈局買入了這些股票；節目一旦播出有不明就裏的投資者跟風買進，他們隨即賣出獲利。

　　“光查辦案件還是不夠的，證監會也認識到應對這些新型的操縱市場手段，必須借助各類大眾媒體的力量，進行廣泛的宣傳教育。”一位證監會人士説。