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昨日,新華人壽正式啟動香港和上海兩地首次公開募股(IPO)中香港部分的發行前推介。
媒體披露的合約細則顯示,新華人壽計劃通過香港IPO至多發行4.122億股H股(包括全額行使超額配售權)。IPO所發行股份中的92.5%面向機構投資者,7.5%面向香港散戶投資者。在香港的IPO公開發售定於12月2日開始,上市日期為12月16日。
有機構投資人士表示,新華人壽上市後,會重新思考保險板塊的估值方法,將給保險板塊的評估體系帶來新的影響。新華人壽是按保費計算中國第三大保險公司。
在A股市場,新華人壽計劃發行不超過1.585億股股份。根據目前A股市場中其他3家保險公司的估值水平,平均15倍~22倍的市盈率、2.5倍的市凈率,預計新華人壽每股發行價約在30元人民幣左右,市盈率超過26倍。據此估算,預計新華人壽A股融資規模在50億元左右,募資總規模則在160億元至250億元。