去年四季度部分上市銀行不良貸款餘額和比例出現雙升。業內人士認為，今年銀行業不良貸款水平可能繼續上升，但對全年業績影響不大，銀行業仍有望實現15%-20%的業績增長。

　　基建類不良貸款上升較多

　　隨著上市銀行年報陸續發佈，各銀行2011年不良貸款情況逐漸浮出水面。去年四季度以來，地方政府融資平臺、房地産調控、産業結構調整因素綜合作用效果已顯現，銀行業的不良貸款率略有上升。以五大行為例，去年四季度建行、工行、中行的不良貸款率已開始上升，農行和交行的不良貸款率暫時沒有反彈。

　　從銀監會此前公佈的數據看，去年四季度大型商業銀行、股份制銀行、城商行、農商行的不良貸款餘額均出現了上升，幅度為2.7%至14.8%。其中，農商行的上升幅度最大，達14.8%；其次是股份制銀行為6%。這意味著風控能力較弱、中小型企業貸款佔比集中的銀行業機構風險偏高。從五級分類看，不良貸款的上升主要來自次級類貸款的增加。

　　業內人士表示，考慮到四季度一般是銀行不良貸款核銷最多的季度，去年四季度不良貸款率上升的實際幅度將大於年報數字。

　　已披露的上市銀行年報顯示，受經濟增速下滑和宏觀調控影響，基建類不良貸款增長較多。工行年報顯示，該行公司類貸款中的新增不良貸款主要來自與基礎設施建設有關的行業，其中水利、環境和公共設施管理業、電力、燃氣及水的生産和供應業以及交通運輸、倉儲和郵政業，三個行業在2011年下半年的不良貸款餘額分別增加了8.4億元、2.4億元和25億元，此外房地産業的不良貸款也有所上升。

　　建行年報顯示，2011年末，從不良貸款的結構上看，新不良貸款主要來自公司類貸款，個人類貸款仍呈現下降的局面。而公司類貸款中，製造業、批發零售和房地産行業是不良貸款增加較多的行業，2011年下半年這三個行業的不良貸款分別增加了33億元、20.7億元和17億元。

　　信貸成本不會大幅提高

　　業內人士認為，不良貸款的反彈是經濟下行過程中的正常現象，2012年銀行關注類貸款和不良貸款餘額可能仍會延續上升態勢，但不良率仍將維持低位，信貸成本不會大幅度提高。今年銀行凈利潤有望實現15%-20%的增長。

　　國海證券報告認為，雖然預計一季度不良貸款率仍可能繼續上升，但各種跡象表明實際情況正在好轉。首先，從工業企業利潤的現行指標來看，二季度企業盈利將有所改善，相應的貸款償還能力也將提升；其次，隨著平臺貸款和房地産信貸條件的改善，以及隨著降準等流動性寬鬆政策出臺，未來不良貸款暴發風險將好于預期。

　　業內人士表示，2012年銀行業沒有太大問題，業績增長確定性仍較高。預計全年信貸規模增長14%-15%；手續費和佣金凈收入增長40%左右；全年不良率保持穩定，繼續維持在1%左右低位，行業信用成本不會稀釋銀行業績。

　　有權威人士表示，經濟下行是中國銀行業面臨的最大風險。只要我國經濟保持平穩較快增長，那麼銀行業的信用風險就將大幅降低，已形成的不良貸款也將隨著經濟的好轉變為正常貸款。當前，為防止經濟下滑，調控部門已出臺要求保證在建投資項目的資金需求等政策，這些政策將有效緩釋銀行業的信用風險。（記者 任曉）