中國鋁業今日宣佈，公司擬要約收購南戈壁資源有限公司(南戈壁)不超過60%但不低於56%已發行及流通在外普通股，出資額相當於約58億元人民幣。

　　南戈壁是一家註冊于加拿大的綜合煤炭開採、開發和勘探公司，目前在多倫多和香港聯交所兩地上市。南戈壁在蒙古國境內最接近中國邊境的位置擁有戰略性煤炭資源，包括一座産煤量巨大的敖包特陶勒蓋煤礦和三座開發項目，蘇木貝爾(Soumber)煤田、Zag Suuj煤田和敖包特陶勒蓋(Ovoot Tolgoi)地下煤田，主要業務是這些煤田進行勘探和開發，並出口到中國。

　　據公告，溫哥華時間4月1日，公司已與南戈壁現大股東艾芬豪(Ivanhoe Mining Ltd。)訂立鎖定協議，艾芬豪同意提供其于要約期內所持有或其後收購的全部普通股，預計總數達到約1.05億股或佔南戈壁普通股總數57.6%。

　　中國鋁業提出的部分要約收購價為每股普通股8.48加元(相等於約65.97港元)現金，與2012年3月30日南戈壁在多倫多和香港的收市價相比，要約價分別溢價28.10%和28.86%。根據要約價，全部已發行及流通在外股本1.82億股普通股的60%價值約為9.25億加元(相等於約71.98億港元)。根據公開資料，截至2011年12月31日，南戈壁資産凈值約7.16億美元，2011年年度歸屬於股權持有人的凈收入約為5770萬美元。

　　中國鋁業表示，收購南戈壁的控股股權，符合公司將業務範圍向包括煤炭在內的其他資源擴展以實現煤鋁業務全面整合，以及將南戈壁的業務與其煤炭領域的其他投資相整合的戰略。如要約成功，在當前業務計劃符合經濟利益的前提下，公司有意營運Ovoot Tolgoi，以爭取股東利益最大化。中國鋁業還提到，有意協助從中國提供動力優化方案，並持續提升鐵路運輸能力以滿足南戈壁長期的物流解決方案的需要。

　　據公告，3月27日公司已經與南戈壁簽署合作協議，承諾在成為南戈壁的股東後為進一步發展南戈壁集團提供支持服務，其中包括一項期限長達24個月的包銷安排；此外還包括協助為南戈壁的運營提供電力支持。

　　對於中國鋁業提出的收購計劃，多家投行表示看好，里昂證券駐香港資源研究負責人Andrew Driscoll説：“這是中國鋁業實施多元化戰略所取得的最重大的成果。”國浩資本則認為，中國鋁業將快速幫助南戈壁實現擴産，從而實現更好的效益。

　　除了股東大會之外，該項交易還需要經過中國和加拿大相關政府部門的批准。按照約定，中國鋁業應按照適用證券法律在儘早合理可行時且在任何情況下，不晚于2012年7月5日晚上11：59(溫哥華時間)向南戈壁股東寄發要約文件，要約期將維持開放不少於35日。（上海證券報）