北京時間1月19日淩晨消息，美國金融業監管局(FINRA)週三宣佈，對花旗集團(C)處以72.5萬美元罰款，因其隱瞞分析部門的利益衝突。

　　根據規定，如果一家金融機構發佈一篇股票研究報告，這家金融公司需要披露該公司是否曾經為報告中的目標公司做過投資銀行工作，或者該金融公司的分析師是否私人持有目標公司的股票。只有真實和準確的披露這些信息，投資者才能在作出投資決定前考慮是否相信這篇研究報告。

　　美國金融業管理局指控花旗分析師在2007年1月至2010年3月份期間未能披露潛在的利益衝突。FINRA執行部門主管班尼特表示：“花旗集團未能披露必要的利益衝突，這使投資者無法意識到花旗的研究建議中可能存在的潛在的偏見。”

　　該機構表示，花旗集團曾向一些企業提供服務並收取報酬，但在研究報告中未披露與這些企業的關係。

　　普通投資者經常依靠這些研究報告決定是否買入或賣出一家公司的股票，因此如果一家投行與該企業有業務往來，那麼必須在他們的研究報告中予以披露。

　　花旗在一份聲明中表示，在FINRA的調查開始之前已開始改進其披露程序。該行在此次和解中未承認有任何不法行為。

　　在2010年的一個類似和解協議中，摩根士丹利銀行同意支付80萬美元罰款，也是因為在股票研究報告中沒有披露潛在的利益衝突。