新浪財經訊 7月5日消息，摩根大通稱，維持永亨銀行(00302)增持評級，目標價下調至100港元。

　　摩根大通預期，由於迷債相關的7,800萬港元回撥，永亨銀行上半年純利按年增長10%至8.37億港元；預計營運盈利倒退10%。2011本年盈測下調5%，反映凈息差受壓；但維持內地業務擴張樂觀看法，維持增持。

　　該行指，融資成本上升，預期永亨上半年凈息差將較去年下半年跌4基點至1.74%；由於內地貸存比率規定限制貸款增長，香港亦缺乏內地相關存款業務，貸款增長將較同業慢；而上半年巿況可能拖低致經紀業務收入；受內地及香港通脹影響，估計成本按年增18%；而由於沒有回撥，信貸成本將自去年下半年0基點增至全年14基點。

　　由於美國延遲加息，計入凈息差假設下調，該行調低東亞2011-2013年盈測5.1%/4.6%/0.2%，目標價自115港元下調至100港元。