流動性趨緊推升貼現利率 銀行暫拒票據生意“表外”誘惑

　　目前，銀行收緊票據貼現的審核，令到貼現利率維持在4.6%（月息）以上的高位。

　　“近段時間，銀行對票據貼現的審核突然變得嚴格起來，並且還不容易拿出錢來。”1月6日，深圳一家票據仲介公司人士如此説。

　　另一原因，就是銀行額度緊張壓力。

　　“總行的信貸規模要求已經下發，雖沒説具體指標，但已確定額度相當緊張，這段時間我們不做貼現了。”某股份行一深圳支行人士説。

　　記者以中小企業主身份調查多家銀行發現，銀票審核原來只需2-3天，現在要拖延到5天甚至更長。企業付出的財務成本也較高，高者利率約6.8%-6.9%，如通過票據仲介，利率6%左右，包括仲介費用。

　　利率飆升

　　近期各家商業銀行普遍對票據業務變得謹慎。

　　困擾中小企業的一個重要方面是，受多種因素制約，其增值稅發票或其他資料缺乏，難以滿足銀行審核要求。尷尬現實將中小企業推向票據仲介後，又帶來新的問題：虛假“光票”（無購銷合同或增值稅發票）氾濫。

　　“原來我們拿給銀行的票據要貼現，很多資料都不用審，都一次過，現在嚴了，除了提供購銷合同、增值稅發票外，還需要企業貸款卡、查看企業評級等，總共要審核20多個項目。”深圳一資深票據仲介人士告訴記者。

　　審的項目多了，企業拿到貼現資金的時間也拉長一倍。原來企業最快當天就可拿到錢，通常在2-3天，現在往往要拖到5天，甚至是一週。

　　銀行“低效率”的另一原因是其報出的貼現利率居高不下。

　　上述人士與多家銀行均有合作，據其稱，去年他還可以3.5%-3.7%的價格幫客戶做貼現，年底飆漲至6%以上，目前，其合作地區銀行的普遍報價是4.6%左右。

　　“客戶拿票給我們，我們並不是在深圳的銀行貼現，而是拿到外地，內蒙古的很多銀行可給出金額不等的貼現。”

　　與內地城市相比，深圳的貼現利率明顯偏高。

　　建行深圳分行票據中心人士説，大額票據，100萬元以上的，總行統一定的年利率在6.84%-6.9%，小額票據會貴一點，約在7%。而據記者了解，江浙地區的貼現利率比珠三角稍低，目前月息為4.2%-4.3%。

　　如此高企的票據價格是受到了國家信貸政策緊縮的影響。

　　票據氾濫

　　記者調查多家票據仲介公司發現，除了正常票外，各公司均可受理沒有真實貿易背景的“光票”貼現業務，企業提供匯票之後，餘下的“包裝”全部由仲介代為完成。

　　前述票據仲介人士稱，一般仲介公司會打點好合作的銀行，包括分管行長、票據主管、客戶經理等各環節，仲介偽造好交易合同和增值稅發票後，銀行給予企業寬鬆審核條件，基本只是過過眼。企業能給銀行帶來實質“好處”，除了將保證金存入銀行外，還要在銀行需要的時候將貼現資金存入銀行數天，幫助銀行完成存款考核後，即可將資金劃走。

　　“我們找的銀行大多位於內地偏遠地方，比如中西部、東北等地的中小銀行，他們的審核比較寬鬆。”這位仲介人士説。其自稱，票據仲介公司幹這行其實賺的利潤不多，約0.1%-0.2%，0.4%-0.5%的大頭都被銀行吃掉了。

　　利益的驅使令銀行票據人員與仲介對做大貼現業務樂此不疲。

　　交行鎮江分行一人士披露，近幾年鎮江市銀行承兌匯票的簽發和貼現業務快速上升，2010年9月末，各家銀行承兌匯票餘額已佔全部貸款餘額的35%，存款保證金（一般20%-50%）和在個人存款上的用於簽發銀行承兌匯票的存款數已佔整個存款的近30%。這個數字已達到當地銀行歷史上的頂峰。

　　“銀行承兌匯票通過貼現公司貼現後，又可以讓企業再簽發100%保證的銀行承兌匯票，再貼現——再簽發，如此往來，使銀行承兌匯票的業務越來越大。”上述人士稱。大量沒有真實貿易背景的匯票會造成社會貨幣流通和信用的膨脹，一旦數據出現造假，那麼建立在之上的任何政策都是空談。

　　該人士表示，鎮江市各家銀行按以往正常的存款每年增長應該是幾十億，但自從有了這樣的匯票後，存款翻了幾倍，這很不正常。

　　與此同時，監管部門對信貸規模調控日益趨嚴，多名銀行人士建議，可將銀行承兌匯票業務管理納入銀行表內業務，或者將辦理銀行承兌匯票業務的存款另設科目放在表外業務裏，防止銀行為了追求存款規模和效益。