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停牌3個月之久的沙隆達(000553)10公佈重組預案,公司以非公開發行股份的方式購買實際控制人中國化工農化總公司(以下簡稱中農化)持有的江蘇安邦80.93%股權、江蘇淮化70%股權。同時非公開發行股份配套融資約2.39億元。
擬購買資産的預估值合計約為7.17億元,預估增值約為3.62億元,增值率為102.34%。公司向農化總公司發行13196.67萬股,發行價格為5.43元/股。同時,公司擬向符合條件的不超過10名(含10名)特定投資者非公開發行4398.89萬股,發行價格不低於5.43元/股,以募集配套資金。公司稱,配套融資所募集資金擬用於加強本次並購重組整合和補充流動資金。
江蘇安邦主營業務為氯鹼、農藥和鄰甲苯胺等精細化工産品的生産,2011年營業收入17.56億元,凈利潤5144萬元。江蘇淮化主營業務為硝基甲苯、鄰甲苯胺等化工産品和農藥原料産品的生産,2011年營業收入12.12億元,凈利潤1527萬元。
公司表示,通過本次重大資産重組,沙隆達將從目前以農藥和化肥等農化産品為主的業務結構,逐步邁向農藥和農藥中間體並行發展的良好局面,重組完成後,沙隆達將擁有從農藥原料和中間體到下游農藥産品的一體化生産、銷售能力,産業協同效應明顯,未來的盈利能力將顯著增強。
根據此前市場傳言,本次資産重組低於市場預期。市場預期本次重組為中農化對旗下農用化學品資産進行大整合,可能將全部優質農業資産注入沙隆達。預案解釋:山東大成農藥股份有限公司正在進行並購重組,佳木斯黑龍農藥化工股份有限公司經營情況不佳,安徽省石油化工集團有限責任公司在農化總公司控制下未滿三年,均不符合本次重組條件。中農化承諾條件合適時將上述資産注入沙隆達。
而對於注入資産呼聲最高的馬克西姆-阿甘公司,沙隆達稱,該公司在2011年10月完成收購後至目前仍處於整合階段,且由於馬克西姆-阿甘公司為境外企業,主要面向海外客戶,與沙隆達不構成直接競爭。向勇