同質化、高資本消耗模式難以持續

　　2011年股份制商業銀行行長聯席會議16日在重慶閉幕。與會的12位股份制銀行行長比較一致的觀點是，銀行業面臨著直接融資比例提高、利率市場化、資金緊縮等挑戰，股份制銀行應率先向資本節約型模式轉變。

　　資本約束加強

　　招商銀行行長王慶彬表示，商業銀行的高度同質化難以為繼，在目前銀監會正式公佈的方案中，對包括資本充足率、流動性等4大工具進行了明確規定。在新的監管規定下，從目前銀行業的發展模式看，銀行業在未來5年將出現高達1.7萬億元的資本需求。同質化、高資本消耗的經營模式將難以持續。

　　此外，未來股票、債券等直接融資將繼續加快發展。在直接融資加快發展的過程中，商業銀行將面臨優質客戶分流、優質資産下降等方面的調整。商業銀行能否加快轉變傳統結構至關重要。

　　興業銀行行長李仁傑也認為，過去5年，我國間接融資比重從85%下降到58%，從歐美國家來看，間接融資比重一般是在40%以下。

　　渤海銀行行長趙世剛直言，未來兩年，資本是制約渤海銀行發展的最大因素。

　　廣發銀行行長利明獻認為，銀行面臨直接金融、資金緊縮等問題，銀行應向資本節約型模式轉變。“資産證券化産品應該要適時推進，銀行應該把市場的資産使用者分散給更多的中小客戶。”利明獻説。

　　浦發銀行行長傅建華指出，浦發銀行在“十二五”期間，將強化以資本約束為基礎的全面風險管理，從被動的防禦風險向主動經營風險轉變。

　　應對利率市場化挑戰

　　“大家都談到利率市場化是必然趨勢，利率市場化進程可能會大大超出預期。”興業銀行行長李仁傑説。

　　深圳發展銀行行長理查德傑克遜也認為，在未來的幾年，銀行的外部環境中最需要考慮的因素是利率市場化。它將改變銀行的資源分配，也會改變銀行在競爭方面的一些驅動因素，而且會改變客戶體驗。

　　理查德傑克遜介紹了深發展應對利率市場化的想法。首先，要清楚區分不同客戶群，將客戶的需求和銀行內部自有能力進行匹配；其次，在定價方面，要在風險曲線上非常精確地知道目前所處的位置，以便確定盈虧平衡點；第三，引入成本費用分攤的方法。

　　“深發展已經實施新的戰略，圍繞一個核心開展，其中一個核心就是用貿易融資業務圍繞中型企業平臺開展，並且運用綜合金融戰略進一步發展零售業務，獲取更多的零售客戶。”理查德傑克遜説。

　　廣發銀行行長利明獻則認為，各家銀行應對利率市場化的戰略基本類似。但談論這一戰略的基礎應該是，銀行是否有精確的管理會計系統，是否有精準的數據庫。高改芳