紫金礦業6.5億認購嘉能可新股 借道QDII專戶

　　⊙記者 徐明(專欄)徽 ○編輯 邱江

　　繼2009年斥資2億認購嘉能可公司(Glencore)可轉換債券後，紫金礦業將再度出資6.5億認購其1億美元股權，以加強雙方的合作。

　　紫金礦業今日公告，公司于5月4日與嘉能可簽署協議，公司作為基礎投資者參與嘉能可IPO並認購其1億美元股份。按照5月4日外匯牌價1美元兌換人民幣6.5元折算，本次交易金額約合人民幣6.5億元。本次認購股份的限售期為6個月。

　　嘉能可是全球最大的原材料/大宗商品供應商之一，業務遍佈全球，包括金屬礦物、能源、農産品等貿易及這些産品的生産、精煉、加工、倉儲、運輸等。嘉能可目前已啟動倫敦、香港兩地上市計劃。在其初步的招股説明書中，嘉能可將其招股區間設定為4.8英鎊至5.8英鎊，總集資額為60億英鎊(約100億美元)。據悉，嘉能可計劃于5月13日起在兩地公開招股，5月24日、25日分別在倫敦和香港掛牌交易。

　　早在2009年，紫金礦業通過全資子公司金湖礦業(BVT)，出資2億美元認購嘉能可發行的為期5年、年利率5%的可轉換債券。紫金礦業人士表示，嘉能可上市後，為加強雙方合作關係，公司此前認購的嘉能可可轉債將悉數換股。

　　嘉能可在聯交所公佈的招股説明書披露，公司2010年純利12.91億美元，同比增長31.33%；期內營業額1449.78億美元，同比增長36.3%。同時，嘉能可還披露了誘人的派息計劃：擬採用漸進式股息政策，預計每半年派一次股息，其中中期股息佔全年股息總額的三分之一。公司還預計，將於今年8月公佈截至6月底的半年業績，同時宣佈派發3.5億美元的中期股息。儘管初步招股文件並沒有披露基礎投資者和管理層的持股規模，但公司表示，基礎投資者已認購了約31%的發行股份。

　　比較特別的是，紫金礦業本次認購股權是通過工銀瑞信基金管理有限公司合格境內機構投資者(QDII)專戶進行的。業內人士表示，上市公司通過QDII專戶對外投資的情況比較少見，由於QDII專戶本身需收取各類手續費及提成，這無疑加大了上市公司的投資成本。對此，紫金礦業內部人士表示，QDII專戶的操作靈活性是公司考慮的主要原因。若通過海外子公司進行對外投資，各類行政批復手續過於繁瑣，等待批復時間也較長。