用好孩子的“第一桶金”壓歲錢定存宜短不宜長

如何用好孩子的“第一桶金”

　　理財顧問：

　　民生銀行廣州分行理財師簡岑

　　招商銀行廣州分行理財分析師李春晨

　　春節過完，走完各地親戚的小寶媽媽發現，今年兒子小寶的壓歲錢竟拿了1萬元出頭。開心之餘，小寶媽開始琢磨如何拿這一萬元來錢生錢。隨著生活水平的提高，孩子的壓歲錢跟著水漲船高，多則2、3萬元以上，少的也有數千。

　　記者從各銀行理財部門了解到，像小寶媽媽一樣在年後前來諮詢壓歲錢理財的父母不在少數。他們不但希望讓孩子的小“財富”保值增值，為將來攢足教育金，還希望孩子能夠從中開始接觸理財的知識。記者就這個問題諮詢了有關理財專家，並對不同的壓歲錢理財方案優劣進行了比較。

　　儲蓄

　　簡岑：定期存款宜短不宜長

　　銀行儲蓄是一種最簡單的理財方法，經過去年底的兩次加息，除活期存款利率不變外，各期限定期存款利率都有所增加。一年期存款利率達到了3%，半年期存款和3個月定期存款的利率也分別達到了2.80%和2.6%。但因現階段已進入加息通道，如何存錢能夠獲得更大的收益，也是一門學問。

　　為了防止頻繁加息帶來的相對損失，建議可將小寶所得的1萬元分批分期限投資，增強資金的流動性，以6:3:1的比例存為3個月，6個月，一年期定期，以短期限定期存款為主，以防加息帶來相對損失。按照這種投資組合，年收益率為：60%2.6%+30%2.8%+10%3%=2.7%。

　　李春晨：零存整取妙攢教育金小寶的壓歲錢在一萬元左右，可以開一個零存整取的戶頭，將壓歲錢逐月存入，以積攢教育金，便於升入高校或出國留學時取用。按照目前的利率來看，選擇最長的年限5年零存整取，每年的年化收益為3%，略高於活期存款。這種理財方式比較簡便易行，適合給較小的孩子普及初期的理財知識，而且將來若遇到利息上調，收益也可以隨之增加。

　　基金

　　簡岑：三至四隻基金定投組合

　　挑選三至四隻基金做一個簡單的基金組合定投， 30%偏股型基金+30%混合型基金+20%保本型基金+20%債券型基金。

　　這樣可以平攤投資成本，分享市場上漲所帶來的收益，但是也存在市場投資的風險，當股市低迷的時候，基金投資也存在較大風險。一般來説，股票型基金長期平均收益率為8%，混合型基金長期平均收益率為6%，保本型基金長期平均收益率為5%，債券型基金長期平均收益率為4%，那麼這樣一個投資組合的長期平均收益率約為30%8%+30%6%+20%5%+20%4%=6%，即年收益率為6%。

　　李春晨：可留意銀行基金組合倘若父母並不了解如何自行選擇基金，一部分銀行也會為父母提供相應的基金組合産品，並根據孩子的年齡推薦不同的組合。

　　他舉例説，招商銀行推出的“望子成龍”基金組合就分為激進、平衡和保守三個組合，如果孩子年齡較小，定投可以持續的時間較長，風險相對較低，便可以選擇激進的組合，年收益率可望高達12%，如果孩子已經開始讀高中，則應該選擇保守的組合，雖然年收益率比較低，但是對於短時間內可能出現的震蕩和下跌行情有較強的抵禦能力。

　　黃金

　　簡岑：黃金基金門檻較低

　　黃金長期的趨勢看好，且可達到保值增值的作用，投資實物黃金起點高，可選擇新的挂鉤黃金的衍生品——黃金基金來投資。這樣門檻更低，買賣也更加方便。黃金基金為新生事物，尚沒有收益率的歷史數據。

　　李春晨：壓歲錢數額大可投資紀念金條

　　假如孩子的壓歲錢達到2萬元左右，可以考慮購買銀行紀念金條，如十二生肖金條、賀歲金條等，每年購買一次，紀念金條一方面有投資、抗通脹的功用，另一方面也可以作為收藏品保值增值，十二生肖金條如果湊齊一套，便可獲得大額增值。目前，購買紀念型金條應付的手續費大約在15%~20%左右，購買50g的紀念金條，費用大約在15000元左右。

　　保險

　　簡岑：教育儲蓄分紅型增值保障兩不誤

　　可為小朋友選擇一份教育儲蓄分紅型的保險，一方面可為孩子的成長提供意外賠付等保障，一方面可為將來的教育籌集資金，因為每年有分紅，可一定程度地抵禦通脹水平。不過，分紅水平相對較低，而且分紅不確定，收益水平一般可達3%-4%。