家庭理財策略：2011年需在資産保值下積極進取

　　記者黃倩蔚 見習記者鐘嘯

　　2010年家庭理財策略：理財專家們建議，明年的理財目標還是在震蕩的市場中力求保值，同時可以適當做些積極的投資嘗試。其中，對於進取型投資者來講，進取理財産品投資比例可以佔70%、穩健型産品可以配置20%，如定存類的現金型保守型理財可適當收窄到10%。而對於穩健型和保守型投資者來説，進取型的産品也不妨投30%。

　　資産配置適當傾向內需行業

　　2011年的經濟基調，調結構依然是重點，農田水利建設、保障性住房建設、文化産業、戰略性新興産業都將是未來的重點建設領域，經濟發展的最大動力要從“外力”轉向“內力”。

　　東亞銀行理財分析師對記者表示，明年的投資配置可以適當傾向於與相關內需行業拉動的投資標的，參與中國未來經濟轉型下內需市場成長的爆發潛力。還有理財師表示，明年可以增加包括股票、偏股型基金在內的進取型理財産品的配置比例，面對調整的股市，應該立足中長線、逢低買進，從而規避短線市場風險與政策風險。其中，基金定投是一個不錯的投資方式。

　　中信銀行理財師朱友嘉表示，股票和權益類投資屬於較高風險，一般投資于股票和權益類市場的比例不超過“80-年齡%”。也就是説，如果目前你是30歲，那麼投資在股票市場的資産比例一般不超過50%，如果你現在60歲退休了，那麼放在股市上的錢最好不超過20%。

　　保險工薪家庭應重視健康保險

　　理財分析師還建議，投資者在尋求高收益回報的同時，可以增加如定投、保險一類對抗未來風險的保障類産品，這些産品有定期的投資和收益，如一些養老産品、定期分紅的産品，都是不錯的選擇。

　　理財分析師指出，現在市場上銷售的部分壽險産品為投資型産品(如投連險、萬能險)和分紅型産品。由於分紅型的銀保産品有一部分分紅來源於保險公司在銀行的大額協議存單，利率的提高，也會使投保人的收益相應提高，可以享受到加息的收益，可適當增加配置。

　　理財師還建議，醫療費用越來越昂貴，特別是那些重大疾病治療，家庭保障中只依靠社會保障遠遠不夠。在享受社保的同時，要為自己投保一定的商業保險。對於一個每月家庭平均收入12000元的家庭，建議夫妻倆需各投保一份健康保險(包含重大疾病、意外等)，保險金額30萬元，同時再投保一份壽險作為家庭的長期保障，保額可選擇30萬—50萬元，總保費控制在10000元左右。

　　黃金10%左右資産投資黃金

　　銀行理財師建議，為了保值的需要，家庭可以適當保有黃金投資。不過，黃金投資可佔個人資産的10%-15%，不宜配置過多，但適宜中長線投資。有保值和避險需求的投資者可購買實物黃金，而想利用黃金價格波動賺取差價的市民，可以買紙黃金，通過賬面上的買賣短期賺到錢。

　　此外，渣打銀行分析師表示，2011年鉑金錶現將超過黃金。鉑金在2010年大部分時間的表現超過其他貴金屬。“我們預計工業活動的週期性回升還會提振鉑金需求，且當前價格仍與2008年初的價格高位有很大差距，顯示鉑金價格仍有充足的上漲空間。此外，我們還觀察投資者對鉑金的興趣近幾週來也有所回升。”相反，渣打預計黃金將受到美元走強的壓制，且對經濟前景的信心恢復將導致流入黃金市場的避險資金減少。

　　銀行理財加息週期理財産品宜選短期

　　近日的加息已經給市場充分的預期，2011年全國將進入加息週期，渣打銀行預計，面對緊迫的資産價格通脹問題，央行還將4次加息，每次25個基點，4次加息分別出現在2010年四季度以及2011年一、二、三季度，期間並有多次上調存款準備金率。而相對應得人民幣理財産品可以享受加息和人民幣升值的雙重收益。

　　在加息週期中，短期理財産品較受市場歡迎。從投資期限的分佈來看，本週發行的理財産品中，1個月以下的理財産品，發行數量為60隻，佔總發行量的33.15%；1-3個月理財産品，發行數量為44隻，佔總發行量的24.31%。3個月以內的短期理財産品佔比仍將近六成，短期理財産品繼續佔據發行主體地位。“短期理財産品可以分享加息週期中的利率調整收益變化，可以適當增加短期銀行理財産品配置。”

　　不過，銀行理財師提醒投資者，尋找投資出路是對的，但是要注意不要盲目投資抗通脹。雖然目前負利率越來越厲害，但是作為最基本的流動性保障，存款顯然還是不能忽視的。