明日展望：重點佈局十大板塊潛質股（名單）

　　電子信息——新技術變革迸發“第一生産力” 薦股

　　"科學技術是第一生産力。"21世紀各國經濟的核心競爭力毫無疑問會體現在高科技技術革命上。而最近A股市場上，科技股一枝獨秀。有關人士分析認為，電子信息産業很可能成為"十二五"規劃中生命力最長久的行業。

　　"現在的上市公司，只要和iphone沾上關係沒有不漲的"，一位行業分析師感嘆到。事實上，在iphone的背後，還有一個更大的投資主題以及産業鏈亦有望獲得持續的上漲動力。這個投資主題即是"十二五規劃"下的新興産業投資題材，而産業鏈則包含了從上遊電子元器件到下游無線互聯應用的廣闊空間。

　　光通信産業：光纖入戶帶動巨大産業鏈代表公司：烽火通信（600498）、大唐電信（600198）、長江通信（600345）根據多部委聯合印發的《關於推進光纖寬帶網絡建設的意見》，到2011年，光纖寬帶端口超過8000萬，城市用戶接入能力平均達到8兆比特每秒以上，農村用戶接入能力平均達到2兆比特每秒以上，商業樓宇用戶基本實現100兆比特每秒以上的接入能力。"光纖入戶將加快光通信産業的發展"，一位分析人士表示，"而3年內光纖寬帶網絡建設投資超過1500億元，新增寬帶用戶超過5000萬。"事實上，面對巨大的發展機遇，A股市場中涉及光通信領域的上市公司已經開始了一輪新産品的研發，爭取能在光通信市場多分得一杯羹。如國內光通信行業的龍頭烽火通信，該公司早在今年9月就公告稱："由烽火通信&&承擔的國家863項目‘光子晶體光纖及器件的研製與開發‘，目前在武漢通過國家科技部專家組驗收，具備國際先進水平"。而就烽火通信2010年中報披露的主營構成觀察，公司涉及光通信的業務："通信系統設備及光纖線纜"在其中的佔比高達89.47%，此外上述兩項業務的毛利率都保持在20%以上。

　　與此同時，國內另一大光通信龍頭--長江通信，亦在積極準備，如公司參股25%的長飛光纖光纜有限公司，是我國最大的光纖生産企業，主要從事"制棒、拉縴及成纜的一體化規模生産"，其在2010年中期對於長江通信的凈利潤貢獻佔比高達98.01%。

　　東方證券行業分析師在昨日發佈的名為《通信業：規劃前瞻將迎來新一輪投資高峰期》的研究報告中，更是對後市將受益光通信産業鏈的上市公司進行了詳盡梳理："光通信産業有望超預期增長，預期受益企業包括主設備商烽火通信、中興通訊（000063），以及FTTx建設中將會優先投資的物理連接設備提供商新海宜（002089）、日海通訊（002313）等，光器件類的華工科技（000988）、昂納光通信等；移動通信設備有望持續穩健增長，預期受益企業包括主設備商中興通訊、三維通信（002115）等；另外針對基站射頻和配件供應商如大富科技（300134）、盛路通信（002446）、武漢凡谷（002194）重點關注其訂單可能的規模增長。"電子元器件：智慧手機帶來重重利好代表公司：萊寶高科（002106）、長信科技（300088）A股市場中的電子元器件類上市公司最近走勢異常兇猛。11月12日工信部相關負責人表示："十二五"期間我國3G將全面普及，下一代互聯網規模部署，物聯網在重點領域初步商用，三網融合取得實質性進展。三網融合未來三年有望拉動包括設備、終端、系統、內容和服務在內的市場達7000億元。

　　"智慧手機以及3G網絡的推廣，將推動電子元器件行業走上景氣度持續回暖的上漲通道"，一位分析人士指出。而長城證券行業分析師岳雄偉表示，全球電子産業步入平穩增長階段，觸摸屏、智慧手機、平板電腦等結構性亮點突出。國內電子産業將保持較快增長：市場增長+産能轉移+技術升級，國內電子産業將維持30%左右的增長速度。國內電子信息産業面臨"調結構、促消費"的有利發展機遇。作為新興産業不可或缺的組成部分，必將受到政策推動作用。

　　事實上，在以iphone為代表的智慧手機迅速成為消費市場的熱點之時，A股中為智慧手機提供元器件的相關公司就已經賺得盆滿缽滿了。

　　中投證券日前表示，蘋果公司三季度iPhone銷售1410萬台，同比增長91%，遠遠超出最近研究機構IDC所預計的64%的增長速度，而iPad三季度銷售419萬台，環比增長32%。而這意味著萊寶高科僅在三季度就生産了至少1829塊電容式觸屏，根據萊寶高科所提供的數據，其觸屏的毛利率高達43.14%，且處於供不應求的局面。

　　而亦正因如此，儘管目前還剛剛進入2010年的第四個季度，但萊寶高科因此在三季報中高調預計了"2010年凈利潤同比增長120-150%"的業績。據悉，2010年10月公司擬投資2.51億元建設中大尺寸電容式觸摸屏産能擴充項目，項目達産後，新增設計年産400萬片電容式觸摸屏（以10英寸計），預計2011年四季度建成投産。

　　值得注意的是，在智慧手機以及3C龐大的消費市場中，萊寶高科僅僅是其中受益的公司之一。齊魯證券行業分析師劉江嘯在昨日下午發佈的行業研報中指出："電子元器件行業中，應該關注的公司，是那些能夠生産具有更好體驗的新産品，如電容式觸摸、紅外熱像儀、微型投影儀、3D電視眼鏡和更節能環保的産品"。而岳雄偉建議從政策受益和快速成長兩大角度選擇個股。

　　在涉及到智慧手機及3C的機會中，LED行業首先值得關注。目前，LED正處於進入中大尺寸LCD面板背光源及通用照明應用的關鍵發展時期。

　　而AMOLED引領中小尺寸顯示的新潮流。目前，手機是AMOLED的主要應用領域。中國企業有望和國際站在同一起跑線上，受益於AMOLED的高速增長，齊魯證券認為深天馬和彩虹股份（600707）已經開始進軍該領域。

　　多點觸摸控制為人們帶來控制新體驗。觸摸屏尤其投射式電容觸摸屏漸成PC和手機的標配，迅速增長的智慧手機和平板電腦將導致上遊觸摸屏材料出現供不應求的狀況，推薦萊寶高科和長信科技。無線互聯：受益3G的大規模應用代表公司：國民技術（300077）、奧飛動漫（002292）、北緯通信（002148）"3G網絡建設最大的一個特點是前期投入巨大，後期産出巨大"，一位行業分析師講到，"一旦3G網絡獲得全面的推廣後，一系列建立在3G網絡上的應用技術將獲得爆發的機會，這其中即包括了無線手機支付、網絡遊戲服務，也有物聯網等更為廣闊的領域。"無線互聯將帶動手機支付的發展。而從移動電子商務發展特徵看，先期以遊戲、音樂、信息等虛擬內容交易為主，中期以電子交易、票務等大額虛擬交易為主，後期發展到以實物交易為主的發展趨勢，支付方式從初期以短信、到遠程、最後到現場支付的演進趨勢；移動互聯網虛擬內容的繁榮和移動支付平臺的興起是移動電子商務快速發展的必經階段，其中，移動互聯網龍頭是神州泰嶽（300002），移動支付龍頭是國民技術。

　　如國民技術後市最大的看點就在於"手機支付芯片"業績的增長。西南證券（600369）行業分析師蘇曉芳表示，預計今年移動支付芯片在公司總收入中所佔比重將由去年的11%上升到20%-30%。

　　不僅如此，招商證券（600999）行業分析師曾斌表示，在中國移動主導下的手機支付産業鏈下，投資者還應該重點關注生産通信IC卡的恒寶股份（002104）、智慧卡的東信和平（002017）、POS機廠商的南天信息（000948）和證通電子（002197）以及平臺運維的拓維信息（002261）。

　　而無線互聯的另一個看點，即無線增值業務的推廣，而其中的網絡遊戲業務有望獲得突破。申銀萬國表示，在無線互聯的推廣下，未來遊戲産業可見的兩大趨勢在於：影視與遊戲的結合以及聯合運營。我們推薦博瑞傳播（600880）、華誼兄弟（300027）和順網科技（300113），建議關注奧飛動漫和北緯通信。

　　物聯網作為計算機、互聯網與移動通信網之後的又一次信息産業浪潮，將在國家推動無線互聯建設過程中大為受益。從IT硬體與設備上市公司來看，能夠在"物聯網"主題中受益的領域有：二維碼和RFID的新大陸（000997）；RFID芯片、電子標簽與讀寫器的遠望谷（002161）、MEMS封裝的長電科技（600584）；TD-SCDMA芯片與SIM卡的大唐電信、東信和平。

　　（李果　金融投資報）