卡爾伊坎:重倉能源資産 抄底英國石油

　　美國億萬富翁卡爾伊坎的對衝基金管理主體伊坎聯合公司（Icahn Associates）16日向美國證交會提交的報告顯示，擁有30多年能源類企業投資經驗的卡爾伊坎在英國石油公司（BP）墨西哥灣漏油事件後增加了對能源類資産的投資，二季度重倉了近10億美元的能源類資産。

　　儘管二季度伊坎聯合公司因增持能源類資産而遭受一定的投資損失，但7月份能源股的反彈使得該公司創下了8%的月度盈利紀錄。

　　增持9.29億美元能源資産

　　報告顯示，從年初開始一直緩慢增加對能源類資産投資的伊坎聯合公司，在BP漏油事件發生後加快了投資步伐，第二季度投入9.29億美元增持能源類資産。除增持BP外，伊坎聯合公司還增持了石油及天然氣生産商阿納達科石油等能源股。考慮到伊坎聯合公司在第二季度的整體加倉規模僅為1.1億美元，可以説，其對能源類資産幾乎動用了絕大部分投資額度。

　　第二季度大規模加倉能源類資産讓伊坎聯合公司遭受了一定的投資虧損。數據顯示，伊坎聯合公司第二季度的資産規模下滑3.1%，降幅高於對衝基金行業2.5%的平均水平，但標準普爾的主要能源企業指數同期下挫了12%。截至6月30日，伊坎聯合公司持有的能源類資産總規模約為9.23億美元，包括6.08億美元證券資産及3.15億美元的可轉換票據、非流動性股票和相關衍生産品。

　　大力押注成效初顯

　　不過，二季度的浮虧之後是7月的較高收益。根據伊坎聯合公司8月4日發佈的聲明，7月，該公司創下了8%的月度盈利紀錄。這得益於標準普爾的主要能源企業指數7月高達8.8%的反彈幅度，特別是其對BP股票的持有。在漏油事故發生後的數周內，BP股價跌去近半；但第二季度末以來股價飆升近30%。

　　不僅是伊坎聯合公司看好能源類資産，埃裏克麥德什、迪納卡辛格等著名對衝基金經理人也大量增持能源股。曾于上世紀90年代在伊坎聯合公司任職的拉塞爾格拉斯表示，卡爾伊坎總是説在華爾街能買到更划算的能源資産，他對能源領域的抄底機會有著特別靈敏的嗅覺。

　　實際上，即使能源股未能及時反彈，伊坎聯合公司的短期盈利仍有所保障。在重倉能源類資産的同時，伊坎聯合公司還介入了與標普500指數表現挂鉤的能源期權合同市場。在買入合同的對衝作用下，如果出現標普500指數跌至0點的極端狀況，伊坎聯合公司將獲得高達16億美元的收入；即使該指數上行突破1220點，該公司的收入規模也將不少於1.88億美元。