多家商業銀行取消5年期大額存單

　　銀行定期存款被很多居民視為最安全最穩妥的理財方式之一。每逢歲末年初，不少銀行都會舉辦各類活動以吸引儲戶。不過，隨着市場利率一直維持在低位，銀行攬儲優惠力度有所減弱，特別是備受儲戶們關注的5年定期存款産品開始“供不上”。對此，業內人士表示，5年期定存“淡出江湖”是當前低利率市場環境下的客觀結果，應從宏觀、微觀等方面綜合理性看待。總體看，專業化正成為理財市場發展的長期趨勢。

　　利率走低，銀行壓縮長期存款産品

　　在許多銀行的官方網站或APP上，存款産品依然被置於顯要位置。仔細觀察，則會發現一些變化：5年期定存産品變少了。

　　比如，中國銀行等國有大型商業銀行5年定期存款中基本只有“整存整取”産品，大額存單産品中找不到5年期的身影。招商銀行、中信銀行、民生銀行等情況也差不多，大額存單以3年期、2年期及以下産品為主。一些中小銀行甚至取消了“整存整取”的5年期定存産品。

　　進一步梳理發現，即便是現有的5年期“整存整取”産品，年利率普遍也在1.30%至1.60%之間，不少優惠還屬於“新客戶專享”。與3年期定存産品1.25%至1.55%的年利率相比，5年期定存産品的利息回報並不具備顯著優勢。

　　“5年期大額存單在我們行已經停發了。現在主推的是2年期和3年期産品。總體看，銀行提供的長期限存款選項確實減少了。”北京某股份制銀行基層網點客戶經理小苗説。

　　事實上，這一現象與近幾年利率整體下行密切相關。全國銀行間同業拆借中心數據顯示，2022年12月20日，5年期貸款市場報價利率（LPR）為4.30%，到2025年12月22日，這一利率已經降至3.50%，並且已經維持了半年多的時間。

　　對於定期存款的變化，儲戶們的反應不盡相同。

　　有的繼續堅守銀行存款。家住河北省石家莊市的企業職工李青青説，銀行存款是自己家庭資産配置的“主力”，5年期大額存單等長期存款産品減少十分可惜。“2022年時我進行存款，就是看中了5年期定存利率高，而且正好匹配孩子2027年大學畢業的時間點。這兩年看到存款利率一直降，就嘗試買了一些理財産品，但買後才發現凈值波動有點大，目前實際算下來年化收益才0.5%左右。現在我只能退而求其次，選擇3年期的産品。”李青青説。

　　也有人努力尋找更滿意的回報率。劉璇是湖北省武漢市的一名互聯網從業者。她説，存款利率持續下跌後，自己的理財風格隨之轉變。“定存的錢到期後，我沒有再存任何定期。現在的積蓄主要是‘兵分兩路’，一部分定投黃金，包括金豆豆和支付寶黃金，另一部分活錢就放在餘額寶裏。”劉璇坦言，年輕人積蓄不多，為了較低的利率放棄流動性不太值得。

　　“多數商業銀行主動壓縮長期存款産品，減少5年定期存款産品供應。同時，也有部分銀行提高大額存單門檻，比如推出起存門檻為500萬元的大額存單。這些都反映出銀行在當前資金市場環境下的經營策略。”招聯首席研究員董希淼説。

　　穩定息差，隨行就市，宜理性看待

　　除了市場利率整體下降，5年期定存産品減少還有哪些原因？又該如何看待？

　　多位專家表示，理解存款貸款利率之間的“息差”是關鍵。

　　“儘管近年來銀行的負債來源趨於多元化，但存款仍然是銀行負債與經營成本的最主要來源。在低利率環境下，商業銀行凈息差被不斷壓縮。銀行通過優化産品、壓縮額度、提高門檻，以降低高成本負債規模，努力維持息差基本穩定，從而確保自身擁有相對穩定的盈利能力和抗風險能力。”董希淼説，在當前銀行業凈息差處於歷史低位的情況下，銀行積極發展財富管理業務，賺取手續費，將有助於創造更穩定的非利息收入，優化收入結構，保持營業收入和利潤的基本穩定。

　　從近期不少銀行的業績説明會來看，進一步優化負債結構以維持息差穩定被擺在了重要位置。

　　常熟農商銀行董事長薛文説，近年銀行業整體面臨利率走低、息差下行等共同挑戰，同時新形勢也蘊含新機遇。常熟農商銀行將深耕縣域金融、鄉村金融，聚焦普惠特色及優質客群，利用區域縱深，通過資産穩增提質、降低負債成本、不良加快清降等多維發力，持續推進高質量發展。

　　中信銀行副行長胡罡稱，“我行主動優化資産負債結構，實現凈息差連續兩個季度止跌企穩。資産端，我行加大一般性貸款投放力度，繼續壓降低收益資産規模，努力通過結構調整穩住整體資産收益。負債端，繼續嚴控各類高成本存款，推動活期存款企穩，負債成本率在低位進一步壓降”。

　　興業銀行計劃財務部總經理林舒説，截至2025年9月末，興業銀行各項存款規模合計58347億元，比年初增加3024億元。成本上，2025年1至9月各項存款付息率1.71%，比2025年上半年下降5BPs（BPs即基點，1個基點等於0.01%）。其中，單位存款付息率1.65%，比2025年上半年下降6BPs；個人存款付息率1.85%，比2025年上半年下降4BPs。

　　“一方面，我們對長期限存款採取縮量續作策略，進一步完善大額存單分配機制，合理控制結構性存款等高成本存款規模的增長。另一方面，深化授信客戶綜合經營，拓展主結算賬戶，加強場景金融建設，提升客戶黏性和産品配置率，帶動低成本結算性存款增長。”林舒説，將通過抓實定期存款到期對接、優化存款産品組合配置、加快推進結算性存款拓展等措施，進一步穩定存款規模。

　　對於銀行基層客戶經理來説，5年期定存減少意味着工作發力點的轉變。“儘管定期存款作為‘基本盤’的地位不會變，但對於廣大客戶而言，銀行提供單純存款産品已經不夠，而是要提供更加多元、更加貼合不同周期需求的財富管理方案。”長期在一家國有大行基層網點擔任客戶經理的李女士説。

　　服務升級，銀行為儲戶提供多元選擇

　　低利率環境下，銀行和儲戶都在慢慢探索應變之道。

　　中國建設銀行江蘇省分行針對存款儲戶裏中老年人較多這一特點，專門加強對相關客群的洞察分析，提升個人客戶養老規劃服務水平，將養老權益與服務深度融合。比如，針對低齡退休人群，積極推介大額存單、定期分紅理財和基金等，滿足客戶養老金流動性管理需求和保值增值需求；搶抓個人養老金髮展機遇，開展“賬戶+入金+其他金融産品”綜合化營銷，持續深耕銀發客群；加大“線上+線下”渠道宣傳，通過走進社區、舉辦網點沙龍等形式，提升客戶尤其是臨退休客戶對存款和理財産品的了解程度。

　　“中長期看，隨着居民財富持續積累，由儲蓄為主向多元資産配置的周期已經開啟，財富管理市場前景廣闊。”中國建設銀行副行長、董事會秘書紀志宏説，建行順應時代趨勢與客戶需求，深化專業能力建設和專業人才培養，擴大建行“龍財富”品牌聲量，不斷增強客戶信任感，提升財富管理的市場影響力。推進財富管理數智化，在投研、投顧、投教、産品、培訓等多領域落地AI應用場景，提升專業服務質效。同時，加快全球資産配置戰略佈局，深化跨境客群服務，打造境內外各具特色、優勢互補的全球配置産品線，着力構建境內外一體化服務機制。

　　在廣東省佛山市擔任一家製造業企業負責人的劉宏發説，自己非常能夠理解低利率環境下5年定期存款産品減少，畢竟企業的貸款成本也在降低。劉宏發説，在家庭理財方面，自己的替代方案主要是國債和保險。其中很多産品也是由銀行客戶經理推薦的。在企業經營方面，“理財目標”則首先是保證供應鏈穩定、發放工人工資、設備維護和升級等，儘量降低負債成本。“總而言之，除了尋求金融機構的專業服務之外，我們也要多花點時間學習經濟知識，了解不同産品的邏輯。”他説。

　　董希淼説，新形勢下，銀行應加快完善財富管理業務，提升客戶黏性和綜合價值。特別是通過與理財公司、保險公司、基金公司、證券公司等不同類型機構合作，快速構建覆蓋不同風險等級、投資策略的立體化産品矩陣，以更好地滿足投資者多元化、全周期的財富管理需求，向着更深層次的“代銷+賦能”和“聯合創新”演進。