興業民生等6銀行存貸比逾75% 監管紅線形同虛設

　　存款萎縮，但是貸款狂飆。部分股份制銀行正在以實際行動挑戰“存貸比不得超出75%”的監管紅線。

　　今年1至3月，興業銀行存款下滑40億元，貸款還是增加了134億元，本已超標的存貸比，扶搖直上一舉達到82%；還有民生銀行，3月末存款7064億元，貸款5828億元，存貸比也在80%以上。

　　4月份更是一發不可收拾，各家銀行貸款投放更急。央行統計口徑的13家股份制銀行，在存款增長651億元的情況下，貸款卻新增了1230億元。存貸比本已瀕臨界點的中信、招行、華夏、深發展，也一舉跨越75%的紅線，興業銀行更是高達88%。

　　“運動員”違規，“裁判員”怎麼辦？“對此，現在主要是監管談話。”一監管層人士對本報記者表示。

　　紅線不“紅”

　　目前看來，監管談話效果並不理想。

　　年初，存貸比越線的還只有興業銀行一家，到3月份，民生銀行“搶”進；4月份，又有4家跟進。5月份數據還無從可考，估計超標的更多。

　　貸款規模是年初就已既定的，比如今年中行、工行、建行的信貸增量限額分別核定為2800億元、3450億元、3500億元。在早放貸款早生息的觀念驅動下，加上有核定的貸款規模這把尚方寶劍，各家銀行猛發貸款就是自然之事。只是，貸款發出去了，存款卻遠沒有預想的那麼好，存貸比一下子就飆升上去了。

　　形成一哄而上的局面，理當是法不責眾這種慣有心態的必然結果。況且，在存貸比這個問題上，法根本就沒規定怎麼個“責”法。上述人士表示，包括存貸比在內的幾個核心監管指標都寫進了《商業銀行法》，其重要程度還是拔得很高，但是，在銀監會層面，就是對銀行的流動性沒有管理指引，其它幾個指標都有。“比如，資本充足率達不到8%，監管部門可以限制其不分紅、不批新的分支機構。”

　　難怪，越線銀行一家跟著一家。不就是“談話”嗎？“談話”又談不走銀行的利潤。

　　“我們制定信貸計劃，主要考量全年總的信貸規模，對存貸比的考慮不是很多。”某大型銀行信貸部一位人士證實。

　　法不“責”眾

　　銀行把存貸比管理放到一個比較次要的位置，自然有其説辭。

　　作為目前存貸比最高的興業銀行即辯稱，存貸比央行統計口徑是傳統的算法，即用貸款除以存款。但現在負債資金來源已經多元化，如同業存款、券商保證金存款、同業拆借等，這些可以發放貸款的資金並未納入存款序列進行考核。

　　其實，考核口徑是不能自圓其説的。當初《商業銀行法》界定的存貸比，就是指的傳統存款。各項貸款(包括墊款)與它的比例，不能越過75%，是一道法律坎。

　　存貸比超標，不是統計口徑問題，關鍵還是銀行放貸款造成的。

　　“銀行很多時候也是被企業牽著鼻子走的。你要停止貸款，有些企業就可能死掉，原來的貸款也就黃了。銀行就擔心這個。”一位銀行業內人士道出寧可存貸比越線也要不停發放貸款的根由。言外之意，銀行猛放貸是被企業“綁架”的。

　　還是北京銀行業協會秘書長孫濤説得直白：“這都是利益使然。”銀行上市了，就是追求利潤最大化，以給股東最大回報。現在利差依然是銀行利潤最大的來源，各家銀行都在放款，哪家銀行又敢不放？

　　從銀行盈利的角度講，存貸比越高越好。但是從銀行抗禦風險的角度講，存貸比例不宜過高，因為銀行還要應付廣大客戶日常現金支取和日常結算，這就需要銀行留有一定的庫存現金存款準備金。存貸比過高，資金週轉就可能出現問題。

　　只是，無論銀行是要利潤最大化，還是被企業“綁架”，存貸比一再攀升越線，無疑是在“強姦”法律，監管層應該站出來説“不”。

　　能充饑反成“畫餅”

　　目前，銀監會對銀行業的監督管理，主要是規模管理和比例管理。但是，顯然前者要比後者側重得多。

　　“控制總的貸款規模，還是央行把握的。特別是今年貨幣緊縮，央行主要還是運用信貸規模控制。”上述銀監官員表示。

　　但市場情況遠比當初預料的變化要快。央行一次次提高存款準備金率，經過本月再次提高一個百分點後，存款準備金率也將達到史無前例的17.5%。但是，信貸投放這種總量控制型的手法並未奏效，至少效果並不明顯。

　　提高存款準備金率，原本是一味猛藥，但是現在已經不能對信貸投放形成“釜底抽薪”。原因很簡單，銀行資金來源多樣化，銀行並不完全靠存款資金來發放貸款。像興業銀行，刨去現在16.5%的法定存款準備金，如果沒有其它資金來源，它的存貸比理論上都不可能超出83.5%。

　　“從實施貨幣從緊政策看，控制存貸比比提高存款準備金率更重要。”中央財經大學中國銀行業研究中心主任郭田勇認為。他説，相對於規模管理，存貸比例管理更有效、更市場化。

　　實際上，存貸比雖然是一個考核指標，但目前已經弱化，資本充足率、資金運用程度、風險權重會看得更多些。在衡量銀行風險的幾個指標中，郭田勇對存貸比最為看重。他表示，資本充足率是資本金對應的風險加權資産，而風險如何加權是有主觀因素在裏面的，存貸比對應的銀行存款、貸款，都是硬邦邦的東西。“再説，特別是對國有銀行，考察資本充足率意義不大。在中國，即使資本充足率為負，也不會破産關閉。”

　　現在，多家銀行存貸比紛紛越線，郭田勇認為，應該引起監管部門重視。“現在，外資銀行進來了，他們有個存貸比5年的寬限期。問題是，如果我們現在對內資銀行存貸比超標睜只眼閉只眼，外資寬限期過後，監管層又該以什麼尺度監管外資銀行？”

　　尤其是，相對於央行的貸款“指標”，存貸比屬法律範疇，在銀行已經對突破貸款規模習慣成自然之後，嚴格執行存貸比不得超過75%的法律規定，或許對緊縮信貸更有成效。“即使沒有規模管理，存貸比也能制約銀行放貸。”郭田勇認為。

責編：金文建